梁悦琴

　　鉴于美国次按危机扩大，已令不少欧美金融机构爆煲，香港金管局昨提早「拆弹」，叫停银行提供首两三年免供本金的按揭计划，已获批的按揭则不受影响。市场人士指出，金管局此举有助消除银行风险隐患，过去一季香港楼价已急升21%，近期股市波动、息口一旦转向或经济大环境万一出现逆转，势必令楼市重挫，这些按揭计划随时成为银行的计时炸弹，令本港重蹈美国的次按覆辙。金管局总裁任志刚指出，本港应吸取美国次按风暴的教训，助金融机构及时评估及管理风险，以免风险进一步加剧。

　　金管局昨向银行发出指引，即日起禁止银行再提供首两三年只还息免还本的按揭计划。同时，指引又要求银行在批出其他类别贷款或贸易融资时，须按规定确保贷款用途，以免资金被用作投机炒卖。金管局副总裁蔡耀君表示，银行提供首两三年免供本按揭计划的做法并不审慎，有可能增加银行的风险。该局指示银行即日起，不可以再承造有关按揭贷款，但已批出或借出的贷款则不受影响，该局会对银行的执行情况进行监察。

　　银行须遵7成按揭上限

　　金管局还提醒银行，在承造新按揭贷款时，在计算供款人的还款能力及物业估值方面，均应审慎处理。

　　蔡耀君重申，银行的贷款政策必需审慎，包括遵守7成按揭上限，维持审慎的偿债比率及估值政策。若在审批贷款时涉及任何豁免，必需获得核准及备案。同时，银行在批出任何贷款时，亦需要确保资金是用于借款的目的，以免被用作投机。金管局又指，若首两至三年免供本金按揭贷款，即使是由发展商补贴，银行亦需遵守7成按揭上限的指引。

　　所谓「首两三年免供本住宅按揭贷款计划」，即贷款人在买楼后的首二至三年，不需要偿还本金，只需要缴付期间的利息。事实上，过去一段时间，部分发展商为了方便「手紧」的置业人士上车，不约而同伙拍银行提供有关按揭计划，降低置业者的上车门槛。不过，此举亦令一些负担能力较差的人士，因上车门槛降低而成功上车，同时由于「低成本」的诱因，吸引炒家疯狂圈货，为楼市及银行埋下计时炸弹。

　　任总：美金融机构管理不足

　　金管局总裁任志刚昨在其专栏《观点》中指出，美国次按危机反映金融机构在多个风险范畴上，无论评估或管理都有不足之处，包括流动资金不足；金融机构资产过度集中于某类金融工具，或持仓量太多等。任总认为，监管机构应提供宏观及行业层面的分析工具及参考数据，协助金融机构评估及管理风险；虽然由市场自行解决问题，属最好的办法，若有需要，监管机构应果断地从监管层面提出补救方案，以免风险进一步加剧。