其它须知

　　24. 股份过户登记处在投资者与上市公司之间担当什么角色﹖

　　25. 当上市公司进行公司行动后，例如股份拆细、合并或更改买卖单位等，投资者可如何更换持有的股票﹖

　　26. 何谓内幕交易﹖

　　27. 如果因有亲戚在上市公司工作，而借着他提供的内幕消息买卖股票，是否违法﹖

　　28. 何谓操控市场﹖

　　24. 股份过户登记处在投资者与上市公司之间担当什么角色﹖

　　股份过户登记处是由上市公司在香港委聘的私人公司，主要为其备存股东登记册及处理投资者的查询。一般来说，股份过户登记处会代表上市公司寄发公司通讯予注册股东，包括财务报告及股东通函，派发股息、红利及处理股东利益方面的申索个案，办理股份转名及补发股票手续等。

　　股份过户登记处亦参与首次公开招股的过程，与有关上市公司及公司保荐人紧密合作，向成功申请认购股份的人士寄发股票，及向获发部份股份或未能成功认购股份的人士安排退款，以及回复投资者就新股配发结果的查询。

　　投资者可到香港交易所网站「投资者」栏目下的「公司/证券资料」部分查阅指定上市公司的股份过户登记处名称及联络方法。

　　25. 当上市公司进行公司行动后，例如股份拆细、合并或更改买卖单位等，投资者可如何更换持有的股票﹖

　　投资者应留意，当上市公司进行股份拆细或合并后，原有之股票将不可用作买卖及交收等用途。当上市公司进行公司行动后，有关公司的股份过户登记处会负责替股东更换新股票。持有实物股票的股东如于上市公司指定的时间内到股份过户登记处更换所持的股票，毋须支付有关的费用，若逾期更换，股份过户登记处会向股东收取若干费用。故此，股东应到香港交易所网站查阅上市公司发出的公告或向股份过户登记处查询更换新股票的详细安排。

　　26. 何谓内幕交易﹖

　　内幕交易是违法行为。内幕交易的法律定义颇为复杂，简单来说，内幕交易一般形容以下情况：

　　如果某人因为与上市公司有关连，即所谓内幕人士 (例如公司董事、职员或公司的核数师等) ，或任何人透过其所认识的内幕人士，得知涉及该公司的一些非公开消息，而这些消息一旦被公开，将会影响该公司的股价。内幕人士在公众没有获悉这些消息的情形下，买卖或怂恿他人买卖该公司的股份或衍生工具，藉以牟利或避免亏蚀，就可能触犯法例，而遭受检控并受到严厉的惩处。

　　在《证券及期货条例》下，香港证监会可透过民事及刑事双轨制裁机制打击内幕交易等的市场失当行为。市场失当行为审裁处会处理各种形式的市场失当行为民事个案，包括内幕交易、操纵市场、以及散播虚假及误导性消息等。该审裁处会以民事举证准则作出裁决，并可施加多种民事制裁，例如下令违规者交出所赚取的利润、发出「停止及终止令」及「冷淡对待令」，以及撤销违规者出任公司董事等。另一方面，如果证据充分，犯案者亦同样会受到刑事检控。一经定罪，进行内幕交易的人士可被判最高入狱10年及罚款港币1,000万元。 此外，证监会的持牌人如被裁定进行内幕交易，或会被暂时吊销甚或撤销其牌照。